2025年6月13日 星期五

美股版的0050:009811統一美國50ETF

今日更新可長期投資ETF清單,美股市值型新增009811統一美國50ETF。選股邏輯非常簡單,就是直接取美股市值前50大公司,用市值大小做加權排序,可以說正是美股版的0050。把0050的選股邏輯移植到更大、更自由、長期向上更久的美股市場,一定完全適用不會水土不服。

00757只有投資尖牙股,太集中;00646、00858投資500大美國公司,太分散,會納入許多拖油瓶。009811折衷取前50家公司,既不太多也不太少,更不會完全重壓一半以上的台積電,並同時具備科技尖牙股和傳產龍頭股(波克夏、VISA、好市多、可口可樂、寶僑、麥當勞),投資覆蓋率更全面。當然波動率必然比標普500指數更高,但是比尖牙指數更小。

2025年6月10日 星期二

為什麼市值選股是有效的投資方法?

市場的聰明錢會自己找到最佳的投資標的,資金會往最有成長性和前景的公司集中,進而推高公司市值;反之,若公司轉為衰退,則會因為資金不斷撤出而降低市值。故以市值作為選股依據,即具備汰弱留強的特性,最能反映該市場之平均報酬。

2025年6月6日 星期五

還是投資純市值型指數ETF最好

今日更新「可長期投資的ETF清單」,美股市值型增加00858永豐美國500大ETF。

00646追蹤的是標普500指數,00858追蹤的是斯托克美國500指數。標普500指數除了通過市值加權及流動性檢驗之外,還要求連續4個季度的財報淨利要為正,並通過委員會審查並選擇。斯托克美國500指數則刪除連續4個季度的財報淨利為正及通過委員會審查規則,就是單純流動性檢驗後,直接取市值排序最大的500間公司。

2025年6月2日 星期一

停損00915,並從可長期投資ETF清單中移除

看過00915新出爐的配息率,該是跟00915說再見的時候。從去年6月以來至今滿一年,我自己投資個股無論績效還是配息率都遠勝00915,我不知道留它有何用?投資不能懶惰,求ETF不如求己,自己動手不求人最好。

2025年5月22日 星期四

高股息ETF經歷多空循環後的整體表現

我們計算2025/4/2-2025/5/21期間高股息市值報酬的變化,這篇目的是比較高股息ETF經歷完整下跌和上漲階段後的最終情況,也就是檢視攻防一體的綜和能力。

除了00918績效勉強與大盤差不多之外,其他主流高股息ETF回血的能力和速度都低於大盤。這也可以應證以追求績效超越大盤設計的大部分高股息策略指數,經過多個多空循環之後,長期還是難以擊敗大盤,幾乎不可能出現如投信DM回測那種,10年超過大盤5倍、8倍報酬的結果,各家投信募資時的回測數據均不足以採信。

2025年5月21日 星期三

高股息ETF空頭後的反彈表現

加權指數自4/9落底以來,一個多月反彈了4400多點,本版也統計主流高股息ETF,從4月9日至5月21日收盤價及還原配息後績效表現,歸納出以下幾點:

1.漲贏大盤多是月配息ETF,可以說是一吐怨氣,尤其是00940終於跑贏大盤沒有鄉民吐槽得哪麼不堪,而季配息ETF只有00918贏過大盤。

2025年4月23日 星期三

股市投資是和時間聯手的戰役

股市投資是和時間聯手的戰役。如果長期相處,時間就會成為你的盟友;如果草率對待,時間就會成為你的敵人。